Spoločnosť Mossack Fonseca poskytovala služby firme DCB Finance, ktorá mala sídlo v severokórejskej metropole Pchjongjangu, registrovaná bola v roku 2006 v daňovom raji na Britských Panenských ostrovoch.
V tom istom roku Severná Kórea uskutočnila svoj prvý nukleárny test, čo vyvolalo prvú z radu rezolúcií BR OSN, ktorými sa uvaľuje sankcie na Pchjongjang.
Z dokumentov uniknutých z firmy Mossack Fonseca vyplýva, že panamská firma si nevšimla spojenie spoločnosti DCB Finance so Severnou Kóreou, napriek adrese sídla firmy v Pchjongjangu, napísal server BBC News.
Až keď úrady Britských Panenských ostrovov poslali v roku 2010 firme Mossack Fonseca list so žiadosťou o poskytnutie podrobností o spoločnosti DCB, Mossack Fonseca spoluprácu ukončila.
Firmu DCB Financie zaregistrovali s pomocou spoločnosti Mossack Fonseca severokórejský činiteľ Kim čol-sam a britský bankár Nigel Cowie, ktorý sa v roku 1995 presťahoval do KĽDR a stál na čele prvej zahraničnej banky krajiny Daedong Credit Bank, z ktorej potom vznikla pobočka DCB Finance.
V roku 2013 zaradili Spojené štáty na svoj sankčný zoznam jednotlivcov a firy ako finančný ústav Daedong Credit Bank, tak DCB Financie aj severokórejského predstaviteľa Kim čol-sama. Ako dôvod USA uviedli, že tieto subjekty poskytli finančné služby dvom severokórejským spoločnostiam, ktoré hrali „kľúčovú úlohu“ pri vývoji jadrového programu a balistických rakiet.
Podľa serveru BBC News firma Mosack Fonseca poskytovala služby aj ďalším kontroverzným klientom napríklad z Iránu, Zimbabwe alebo Sýrie. Mohla tak napomáhať obchodovaniu s diktátorskými režimami a obchádzanie európskych, amerických a medzinárodných sankcií. BBC píše o 33 jednotlivcoch či firmách, s ktorými Mossack Fonseca spolupracovala a ktoré boli na americkom sankčnom zozname.
